الملياردير الهندي غوتام أداني خسر أكثر من 50 مليار دولار من قيمة إمبراطوريته التجارية هذا الأسبوع بعد أن زعم بائع أمريكي قصير الاحتيال ، مما يهدد نجاح عملية بيع أسهم رئيسية مصممة لجذب المستثمرين الدوليين.
تراجعت الأسهم في الشركة الرئيسية لمجموعة Adani Group بنسبة 19 في المائة يوم الجمعة ، مما أدى إلى انخفاضات حادة في المجموعات المدرجة في مومباي والتي تشكل مجموعة من الشركات التي تمتد من الموانئ إلى الطاقة إلى المطارات.
واجه Adani ، أحد أغنى الرجال في العالم ، تدقيقًا شديدًا منذ أن اتهمت شركة Hindenburg Research يوم الأربعاء مجموعة Adani بالتورط في التلاعب في أسعار الأسهم والاحتيال المحاسبي على مدار عقود. ونفت الجماعة هذه المزاعم.
أطلقت هيندنبورغ النقد قبل أيام فقط من بدء Adani Enterprises في بيع الأسهم لجمع 200 مليار روبية (2.4 مليار دولار) وإبراز الجاذبية الأوسع لمجموعة Adani ، التي تحتفظ بها عن كثب الكيانات ذات الصلة والصناديق المبهمة في موريشيوس.
أغلق سهم Adani Enterprises على انخفاض بنسبة 18.5 في المائة عند 2761 روبية يوم الجمعة ، وهو خصم بنسبة 16 في المائة تقريبًا مقابل 3276 روبية وافقت مجموعة من المستثمرين المؤسسيين الراسخين لبيع الأسهم على دفعها.
Jupiter Asset Management و BNP Paribas و Société Générale و Goldman Sachs من بين المؤسسات التي تم تخصيص أسهمها قبل الإعلان عن مزاعم الاحتيال.
تهدد عمليات البيع المكثفة في Adani Enterprises بخفض الطلب من مستثمري التجزئة في الهند ، الذين سُمح لهم ببدء المزايدة على الأسهم يوم الجمعة. ومن المتوقع أن يكتمل البيع يوم الثلاثاء.
قال ديباك شينوي ، الرئيس التنفيذي لشركة CapitalMind Wealth في بنغالور ، إن مدى التداعيات على طلب التجزئة لن يكون واضحًا حتى الأسبوع المقبل. وقال شينوي “الاثنين والثلاثاء هما موعد ظهور أي طلب حقيقي”.
تعهدت Adani Group بالمضي قدمًا في بيع الأسهم على الرغم من مواجهة الملياردير البالغ من العمر 60 عامًا أكبر تحد في حياته المهنية التي حولته إلى أحد أقوى أباطرة الهند.
بعد أن بدأ حياته كتاجر للسلع الأساسية ، بنى Adani أكبر مجموعة بنية تحتية خاصة في الهند وقام بتنمية إمبراطوريته بوتيرة سريعة. لقد ترك التوسع ديونًا تبلغ 24 مليار دولار لشركات Adani المشتركة ، مما دفع CreditSights ، وهي جزء من Fitch Solutions ، إلى التحذير العام الماضي من أن المجموعة كانت “مفرطة المديونية” بشكل كبير.
ونفت الشركة المزاعم الواردة من هيندنبورغ ، ووصفت التقرير بأنه “مزيج خبيث من التضليل الانتقائي والادعاءات التي لا معنى لها والتي لا أساس لها من الصحة”.
أصدر Adani يوم الجمعة عرضًا تقديميًا من 18 صفحة بعنوان “Myths of Short Seller” ، قائلاً إن “تأكيدات المحاسبة (أو تأكيدات نوع الاحتيال)” تحقيق ” [were] خالية من الحقائق “.
مع تراجع الأسهم في شركات Adani ، دعا حزب المؤتمر الهندي المعارض هيئة الأوراق المالية والبنك المركزي في البلاد إلى التحقيق في الادعاءات.
وقال جيرام راميش ، النائب بالكونجرس والأمين العام للاتصالات ، إن تقرير هيندنبورغ “يتطلب ردًا” لأن مجموعة Adani “مرتبطة بشكل وثيق برئيس الوزراء ناريندرا مودي”. وكان رئيس الوزراء سابقًا رئيسًا للوزراء في ولاية غوجارات ، موطن عداني وأكبر قاعدة عملياته.
أثرت الاضطرابات التي اجتاحت شركات Adani أيضًا على المعنويات الأوسع في الهند ، حيث انخفض مؤشر الأسهم Nifty 50 القياسي بنسبة 3 في المائة تقريبًا منذ إغلاق السوق يوم الثلاثاء.
قال محللون إن عمليات البيع يوم الجمعة تكثفت من قبل التجار الذين لعبوا اللحاق بالركب بعد عطلة وطنية في الهند يوم الخميس.
كما عانت شركات أخرى من شركة Adani من خسائر فادحة ، حيث تراجعت كل من شركة Adani Green Energy و Adani Transmission بنسبة 20 في المائة. أدت الانخفاضات إلى انخفاض إجمالي القيمة السوقية لمجموعات Adani إلى 52 مليار دولار ، بانخفاض حوالي الخمس عن يوم الثلاثاء.
قال أحد المستثمرين المشاركين في بيع الأسهم: “هم [Adani Group] ربما لا يمكن رفع ذلك بحلول يوم الثلاثاء ما لم يرتفع سعر السهم “.
يمتلك Adani ، وهو رجل أعمال عصامي ، حصصًا كبيرة في جميع شركات المجموعة المدرجة ، بما في ذلك ما يقرب من ثلاثة أرباع شركة Adani Enterprises. ورفض متحدث باسم Adani Enterprises التعليق على انخفاض أسهمها يوم الجمعة ، مضيفًا أن الشركة “واثقة من الأساسيات”.
وقالت عداني إنها تدرس اتخاذ إجراء قانوني ضد هيندنبورغ. ورد في رد لاحق من هيندنبورغ أن المجموعة “ترحب بذلك”.
قال البائع على المكشوف: “إذا كانت شركة Adani جادة ، فعليها أيضًا رفع دعوى في الولايات المتحدة ، حيث نعمل”. “لدينا قائمة طويلة من الوثائق التي نطلبها في عملية الاكتشاف القانوني.”
وصف بيل أكمان ، مدير صندوق التحوط الملياردير ، تقرير هيندنبورغ يوم الخميس بأنه “موثوق للغاية” و “مدروس بشكل جيد للغاية”.
